Stock 과 Flow, 저량과 유량

계리업무는 재무영역의 일부입니다. 유럽기준의 IFRS17, 미국기준의 US-GAAP / LDTI 를 평가하기 위해 알고있으면 좋은 stock와 flow의 개념을 설명합니다.

 

보조배터리를 생각해봅시다.

완전히 충전을 했으면 100% 충전이 됩니다. 이제 보조배터리로 폰을 충전을 하다보면 배터리 충전량이 줄어들어 80%, 60% 등으로 줄어들게 됩니다. 처음에는 100% 였지만 집에 돌아 올때 쯤이면 20%만 남아있게 됩니다. 

 

여기서 보조배터리의 충전량은 stock(저량)이 됩니다. 어느 한 시점을 기준으로 얼마나 남아있는지를 나타냅니다. 중간에 보조배터리를 이용해 폰을 충전했다면 충전하기 위해 사용된 전력이 flow(유량)이 됩니다. 시작 시점과 끝 시점 사이의 변화된 양을 의미합니다.

 

이제 이를 보험부채평가로 생각해봅시다.

 

연도 시작 시점에 재무상태표에 보험부채가 100억이 있었다고 해봅시다. 그리고 연도말 시점에 부채평가를 해보니 보험부채가 85억으로 줄어들었습니다. 이때 기시 시점의 100억과 연도말 시점의 85억은 stock을 의미합니다. 그렇다면 flow는 어떻게 계산될까요? 바로 100억과 85억의 차이인 15억이 flow가 됩니다. 1년 사이에 보험부채가 15억이 줄어들었다는 의미입니다.

 

재무상태표를 기준으로 설명하면, stock은 재무제표에 나타나고 flow는 손익계산서에 나타납니다. 보험계리도 이와 같은 stock, flow개념을 알고있어야 보험부채 평가를 수월하게 진행할 수 있습니다.

 

기시 시점의 보험부채 값과 기말 시점의 보험부채 값을 평가해야합니다. 그 뒤 중간에 있었던 변화를 분석하여 이를 수익,비용처리를 해야하죠. 기시 시점과 기말 시점의 변화를 분석하는 것을 movement분석, 변동분석이라고 합니다.

 

보험계리업무는 stock에 해당하는 각 시점의 보험부채평가뿐만 아니라 movement분석으로 통해 flow에 대한 평가까지 어이집니다.